Bron: Morningstar 15/08/18
De Morningstar Rating Analysis of Investment Funds geeft inzicht in de sterktes en zwaktes van het aanbod aan open-end fondsen en van de fondshuizen die ze op de markt brengen. De analyse is gebaseerd op de Morningstar Rating, ofwel de sterren,
en is daarmee een kwantitatieve beoordeling die terugkijkt naar historische prestaties. Dat betekent dat de analyse niet dient als een toekomstvoorspeller, maar als een eerste stap in het proces van beoordeling van fondsen, benadrukken Morningstar’s
Ali Masarwah en Thomas Furuseth, die het onderzoek hebben uitgevoerd.
Morningstar voert de analyse op twee manieren uit: equal-weighted en asset-weighted. De data bestrijken het tweede kwartaal van 2018, eindigend per 30 juni 2018.
De equal-weighted methode rangschikt de fondshuizen naar hun gemiddelde Morningstar Rating, ongeacht de omvang van het beheerd vermogen. Bij de asset-weighted methode telt de omvang van het beheerd vermogen wel mee. In deze kolom vindt u de totaalscore,
maar ook laten we de asset-weighted score uiteenvallen in de onderliggende brede vermogenscategorieën aandelen, obligaties en allocatie. Ook geven we aan welk percentage van het beheerd vermogen zit in fondsen met 4 of 5 sterren in de Morningstar
Rating.
De grootste
Dit is de lijst van grootste vermogensbeheerders in Europa, gerangschikt naar omvang van het beheerd vermogen:
De beste
Vervolgens rangschikken we de lijst naar de hoogste equal-weighted rating. In die rangschikking staat Royal London bovenaan met een rating van 3,81. In het voorafgaande kwartaal, het eerste van 2018, was het nog Robeco dat deze lijst aanvoerde
met een score van 3,77. Ook in het vierde kwartaal van 2017 was Robeco het fondshuis met de hoogste equal-weighted rating. Bekijk hier de tabel:
De beste kleine
Behalve de grote fondshuizen maakt Morningstar ook een apart overzicht van de kleinere fondshuizen. Dat zijn fondsen met een beheerd vermogen tussen de 5 en 40 miljard euro. Ook moeten ze ten minste 10 aandelenklassen hebben. De twee bovenste namen
van deze lijst, Fundsmith en Lindsell Train, waren in de twee voorafgaande kwartalen eveneens de nummers één en twee. Dit is het overzicht van die kleine fondshuizen:
Zo werkt het
Naast de Morningstar Rating, die de grondslag vormt voor de bovenstaande analyse, is er ook de Morningstar Analyst Rating. Dat is een kwalitatieve analyse door de fondsanalisten van Morningstar die wel vooruitklijkt. In twee video’s
zet Jeffrey Schumacher de verschillen tussen beide ratings nog eens helder uiteen. U vindt beide video’s in dit artikel:
Keuze uit meer dan 60 gerenommeerde fondsenhuizen bij MeDirect Bank
Via onze handige fondsennavigator kun u de volledige lijst van fondsenhuizen opvragen. De meeste bovenvermelde fondsenhuizen zijn beschikbaar op het MeDirect beleggingsplatform: Blackrock, Amundi, Fidelity, DWS, Schroders, Nordea, JPMorgan, Pimco, BNP Paribas, Allianz Global Investors, M&G, Invesco, Franklin Templeton, Pictet
Bij MeDirect kunt u kiezen uit een wereldwijde selectie fondsen tegen lage kosten. Zo beschikt u over een gratis beleggingsrekening, is er geen bewaarloon en bovenal rekenen we op 97% van ons fondsenaanbod geen instap- en uitstapkosten aan.
